Trabalhei por volta de um ano e meio com a realiza\u00e7\u00e3o direta de opera\u00e7\u00f5es de cr\u00e9dito. A empresa para qual prestava servi\u00e7os possu\u00eda creio que 4 filiais e aquela na qual ficava, tinha um desempenho em termos de volume de opera\u00e7\u00f5es de cr\u00e9dito muito abaixo das demais, mas a inadimpl\u00eancia de algumas das outras superava as nossas opera\u00e7\u00f5es. Posso dizer que a nossa perda de cr\u00e9dito foi inferior a 0,1% do que operamos em todo o per\u00edodo de neg\u00f3cios.<\/p>\n
Quanto ao volume, n\u00e3o que faltassem na nossa regi\u00e3o propostas de neg\u00f3cios a serem feitos, mas a qualidade dos mesmos era extremamente duvidosa. Eu ficava impressionado com o que nos passava pelas m\u00e3os. Eram realmente coisas que eu chamaria \u201cdo al\u00e9m\u201d. A gente ouvia dos candidatos a devedores cada papo furado, cada hist\u00f3ria sem p\u00e9 nem cabe\u00e7a, que dava at\u00e9 vontade de rir (caso contr\u00e1rio, pensaria que o cara estava me chamando de idiota…). De fato, eu ficava com vontade era de chorar, porque t\u00ednhamos que dar retorno ao propriet\u00e1rio e n\u00e3o via naquele monte de papel que passava pelas nossas m\u00e3os a menor chance de que o dinheiro voltasse devidamente corrigido com os juros.<\/p>\n
Quando eu dava uma rodada pelas empresas do mesmo g\u00eanero da cidade e questionava como estavam os neg\u00f3cios, a resposta era sempre positiva: \u201ctudo \u00f3timo!\u201d. A\u00ed, eu parava para perguntar sobre as opera\u00e7\u00f5es dos tais contadores de hist\u00f3ria mencionados e, em geral, estavam operando com eles. Muitas vezes perdia meu tempo discutindo acerca da racionalidade da opera\u00e7\u00e3o, numa tentativa de n\u00e3o me sentir isolado naquele mundo da fantasia. In\u00fatil. Tudo o que eu falava era rebatido com a argumenta\u00e7\u00e3o muitas vezes apresentada pelo devedor. O cara que concedia o cr\u00e9dito simplesmente repetia a ladainha.<\/p>\n
Eu ficava s\u00f3 vendo a complica\u00e7\u00e3o acontecer. E acontecia, inevitavelmente.<\/p>\n
Estou contando esta hist\u00f3ria toda, porque fico pensando no que acontece na pr\u00e1tica com o cr\u00e9dito. O banqueiro tem que ter a verdadeira dimens\u00e3o do neg\u00f3cio. Tem que entender. Tem que prestar aten\u00e7\u00e3o. Tem que estar no dia a dia.<\/p>\n
Voc\u00ea vai me perguntar se eu estou ficando maluco. Imagine um grande banco com dezenas de milhares de opera\u00e7\u00f5es entrando no detalhe…\u00c9 verdade, eu sou meio maluco mesmo. Acontece que quando esta dimens\u00e3o se perde, os computadores ainda n\u00e3o est\u00e3o aptos a perceber as nuances do cr\u00e9dito. Para piorar, voc\u00ea tem toda uma \u201ccadeia alimentar\u201d que \u00e9 sustentada pelo ganho resultante da imagin\u00e1ria margem (spread<\/em>). Chamo de imagin\u00e1ria porque s\u00f3 se concretiza quando a opera\u00e7\u00e3o \u00e9 liquidada. At\u00e9 l\u00e1, estamos falando em tese.<\/p>\n Como eu j\u00e1 falei em outra postagem, as opera\u00e7\u00f5es de cr\u00e9dito<\/a> dos bancos s\u00e3o feitas com a maioria dos recursos de outras pessoas. Os chamados \u201creguladores\u201d do sistema (aqueles mesmos que n\u00e3o viram um banco vender \u201ccarteiras de cr\u00e9dito fantasmas\u201d para tr\u00eas dos maiores bancos do Pa\u00eds, que, ali\u00e1s, os tr\u00eas, ca\u00edram no conto do vig\u00e1rio, mas foram restitu\u00eddos pelo FGC) s\u00e3o imaginados para dar um ar de \u201cseguran\u00e7a\u201d ao sistema, coisa que, da forma como \u00e9 feita, em qualquer lugar do mundo, me lembra muito a fala que j\u00e1 se popularizou: \u201clucros privatizados e preju\u00edzos socializados\u201d. Assim at\u00e9 eu regulo.<\/p>\n Como a remunera\u00e7\u00e3o dos executivos e o poss\u00edvel lucro dos acionistas adv\u00e9m do resultado apresentado, h\u00e1 um grande apelo para conceder cr\u00e9dito de forma massiva<\/a>. Ali\u00e1s, \u00e9 o cr\u00e9dito quem ir\u00e1 remunerar o dinheiro captado do investidor, e pagar as comiss\u00f5es.<\/p>\n O resultado n\u00e3o me parece ter mudado muito com rela\u00e7\u00e3o a o que vivi no meu segundo est\u00e1gio na carreira. A mesma fantasia. A mesma hist\u00f3ria da carochinha. A mesma fragilidade na concess\u00e3o de cr\u00e9dito.<\/p>\n